商业银行经营学章商业银行资本管理课件.pptVIP

第3章商业银行资本管理教学目的与要求：了解商业银行资本构成以及不同银行资本需要量管理的差异；掌握《巴塞尔协议》的基本内容及其对银行业的影响；分析商业银行资本管理策略。

第一节商业银行资本的构成?怎样理解商业银行资本的概念？商业银行资本内涵不同于一般公司资本的内容，一般公司资本是根据会计学的定义理解的，即：资本=资产总额-负债总额；而商业银行的资本除了所有者权益之外，还包括一定比例的债务资本。P39“双重资本”？

从不同角度理解商业银行资本?商业银行的组成方式不同，商业银行的资本构成亦不相同。国有、股份制?1988年之前，美日金融监管当局在界定商业银行资本包括的内容时有何差异？

商业银行资本与资产比例的国际间比较（1989年）银行资本与资产比例（%）☆国别奥地利（大银行）比利时（银行）4.253.395.468.727.002.194.872.876.342.973.204.374.2110.329.621.536.094.89加拿大（国内银行）丹麦（银行与储蓄银行）芬兰（商业银行）法国（大银行）德国（商业银行）希腊（大商业银行）意大利（所有商业银行）日本（所有普通银行）卢森堡（银行）荷兰（银行）挪威（商业银行）葡萄牙（银行）西班牙（商业银行）瑞典（商业银行）瑞士（大银行）※英国（商业银行）注：☆银行资本不包括长期债务；※1987年的数据。美国（参加联邦保险的商业银行）6.21

*基于“双重资本”视角，商业银行资本构成？内源资本？外源资本？权益资本？债务资本？一级（核心）资本？二级（附属）资本？

一、股本：普通股和优先股（一）普通股?银行普通股是一种主权证书，它构成了银行资本的核心部分，它不仅代表对银行的所有权，而且具有永久性质。但是：?从银行角度分析，普通股并非是其最具吸引力的外源资本形式，为什么？?从监管机构角度分析，普通股是银行最佳的外源资本来源。为什么？P40

*普通股筹资的利弊分析?优点(1)筹措的资本具有永久性；(2)是银行的核心资本，是其他方式筹资的基础，可为债权人提供保障，增强公司的举债能力；(3)无固定的股利负担。?缺点(1)对投资者讲，投资风险高，其要求有较高的回报率，使普通股的资本成本较高；(2)对筹资来讲，普通股股利从税后利润中支付，不具有抵税作用。(3)普通股的发行费用也较高。

注意：优先股息税后列支，无法从应税收益中扣除，无税收优惠；但在美国投资收益的70%可免所得税。（二）优先股?是国外商业银行传统的外源资本补充渠道。为什么？（1）属于权益资本，通常没有到期日，无偿债压力；（2）优先股股东没有？权，可以避免普通股权益被稀释；（3）股息一般固定，在收益上升时期可为现有普通股股东“保存”大部分利润，具有一定的杠杆作用。

常见的三种形式：?固定股息率优先股?可调整股息的优先股——股息率可调整，但，一般与公司经营状况无关；而是依据市场其他证券价格或银行存款利率的变化作调整。?可转换优先股——在一定条件下允许持有者将它转换成其他种类股票的优先股票通常是普通股，或者是其他优先股。

二、盈余：资本盈余和留存收益（一）资本盈余——外源资本?指公司股票的发行价超过股票面值的溢价部分。（二）留存收益——内源资本?包括企业的盈余公积和未分配利润两部分，其中盈余公积是有特定用途的累积盈余，未分配利润是没有指定用途的累积盈余。

三、债务资本：资本票据和债券?是外源资本。?债务资本具有特殊性，其所有者的求偿权排在商业银行各类存款所有者之后，且其原始加权平均到期期限较长。故，债务资本又称为后期偿付债券，也称次级债务。通常有两类：

（一）资本票据?是一种以固定利率计息的小面额后期偿付证券，期限在7-15年不等。（二）债券?浮动利率债券、次级债、可转换债券等。

四、其他来源：储备金?贷款与证券损失准备金?偿债基金

第二节银行资本充足性及其测定一、银行资本充足性及其意义?资本充足性是指银行的资本应保持既能经受坏账损失的风险，又能正常运营，达到盈利的水平，这是衡量一家银行业务经营情况是否稳健的一个重要标志。

资本充足性包含两方面的含义：?资本数量的充足性——受银行经营规模和金融部门管理规定等因素的影响。管理当局、存款人和其他债权人、银行家各自的出发点？?资本结构的合理性——从静态来看，资本结构是指权益资本与债务资本的比例；从动态来看，是指筹资的顺序安排，如为了降低融资成本？增强融资灵活性或可能性？时效？

资本充足性的意义1.保护功能——指银行发生亏损后，其资本金可以对银行的存款人提供保护，减少存款人的损失，起到缓冲垫的作用。2.经营性功能——指银行主要用其自有资本金来购置房屋、设施，形成固定资产，用来注册资本、组织运营，这是银行经营的前提和基础。3.管理性功能——指金融管理当局通