智研咨询发布—中国产权交易行业现状、发展环境及投资前景分析报告.docx

智研咨询发布—中国产权交易行业现状、发展环境及投资前景分析报告

一、产权交易市场成交额

产权交易是指一方依照法律和合同的规定，将企业财产权转让给另一方，以及以购买、出售、兼并、拍卖等手段剥夺被交易企业法人资格或者改变法人实体的法律行为。中国产权协会公布的数据显示，我国产权交易市场实现跨越式发展，2021年年交易额再创历史新高。2021年产权交易资本市场5大类业务共实现交易额22.3万亿元，首次突破20万亿元。2012至2021年10年间，产权交易资本市场累计交易额突破90万亿元，达到91.08万亿元，年均复合增长率29%。

2012-2021年中国产权交易资本市场年交易额统计情况

资料来源：中国产权协会、智研咨询整理

相关报告：智研咨询发布的《中国产权交易行业市场全景调查及前景战略分析报告》

据中国产权协会统计，2021年资产股权类业务交易额3.01万亿元，相比2020年（2.90万亿元）增长3.8%。金融资产类业务包括不良金融资产交易和金融产品交易，全年实现交易额16.27万亿元，相比2020年（11.25万亿元）增长44.6%。主要贡献来自金融产品交易业务，全年实现交易额15.9万亿元，相比2020年（10.9万亿元）增长45.9%。2021年产权交易资本市场完成自然资源交易项目0.75万亿元，年交易额创历史新高，相比2020年（4735.8亿元）增长58%。2021年产权交易资本市场完成环境权交易0.02万亿元，相比2020年（78.4亿元）增长193.2%。2021年招标采购类业务年交易额达2.24万亿元，相比2020年（1.2万亿元）增长86.7%。

2021年中国产权细分交易市场运行情况

资料来源：中国产权协会、智研咨询整理

资产股权类业务包括企业产权转让、企业增资、资产转让、资产租赁、其他融资服务等具体业务种类，是产权交易行业最早开展的传统优势业务。2021年，完成各类所有制企业产权转让项目0.55万亿元（其中国有产权转让0.48万亿元），占资产股权类业务的18.20%；助力各类所有制企业实现融资0.38万亿元（其中国有企业融资0.36万亿元），占资产股权类业务的12.52%；资产转让项目实现交易额0.47万亿元（其中助力各级国有企业通过资产处置回笼资金0.16万亿元），占资产股权类业务的15.70%；资产租赁项目合同总金额达0.10万亿元，占资产股权类业务的3.30%；其他融资服务包括市场化债转股、交易项目融资、股权质押融资和融资租赁等类业务。全年实现交易额1.51万亿元，相比2020年（1.3万亿元）增长16.2%，占资产股权类业务的50.28%。

2021年中国资产股权类主要业务占比情况

资料来源：中国产权协会、智研咨询整理

二、国有资产交易情况

从国有资产成交数据看，近三年国资三项成交金额和成交数量都在增涨。2021年国资三项成交金额为7036.21亿元，同比2020年40%；国资三项成交数量为41700宗，同比2020年增涨42.81%。

2019-2021年国资三项成交数据变化趋势

资料来源：中国产权协会、智研咨询整理

2021年企业产权转让成交数量为4184宗，占国资三项总成交数量的10%；企业增资成交数量421宗，占国资三项总成交数量的1%；企业资产转让成交数量37095宗，占国资三项总成交数量的89%。2021年企业产权转让成交金额13843.06亿元，占国资三项总成交金额的81%；企业增资成交金额1808.25亿元，占国资三项总成交金额的11%；企业资产转让成交金额1384.91亿元，占国资三项总成交金额的8%。

2021年国资三项成交数量及成交金额情况

资料来源：中国产权协会、智研咨询整理

从国资三项总成交金额地区分布看，北京成交金额占比最多，占总成交金额的19.76%。上海成交金额占总成交金额的14.23%，广东地区成交金额占总成交金额的7.22%，山东地区成交金额占总成交金额的4.83%，四川地区成交金额占总成交金额的4.25%。

国资三项总成交金额地区占比

资料来源：中国产权协会、智研咨询整理

从国资三项交易机构看，北京产权交易所成交金额最多，成交金额占比35.23%。上海联合产权交易所成交金额占比20.11%，重庆联合产权交易所成交金额占比5.12%，广东联合产权交易所成交金额占比3.80%，北部湾产权交易所成交金额占比3.30%，其他机构成交金额共占比32.46%。

国资三项交易机构成交金额占比

资料来源：中国产权协会、智研咨询整理

三、企业分布情况

2021年国资三项总成交金额排名前十的央企集团有：中国广核、中国华电、中国五矿、中国电子、华侨城、招商局、中国船舶、国家电投、航天科工和中国石油。其成交金额分别为：315.85亿元、183.73亿元、152.46亿元、12