财务报表分析-- 天津大学离线考核题库及答案.docx

财务报表分析请在以下五组题目中任选一组作答，满分100分。

第一组：

一、计算题（每小题25分，共50分）

项目2001年2002年

项

目

2001年

2002年

销售收入

280

350

其中：赊销净额

76

80

全部成本

235

288

其中：销售成本

108

120

管理费用

87

98

财务费用

29

55

销售费用

11

15

利润总额

45

62

所得税

15

21

税后净利

30

41

资产总额

128

198

其中：固定资产

59

78

现金

21

39

应收账款（平均）

8

14

存货

40

67

负债总额

55

88

要求：运用杜邦财务分析体系对该企业的股东权益回报率及其增减变动原因进行分析。

解：（1）销售净利率：2001年=30÷280=11％

2002年=41÷350=12％

（2）资产周转率：2001年=280÷128=2.19次

2002年=350÷198=1.77次

（3）总资产利润率:2001年=11％×2.19=24％2002年=12％×1.77=21％

（4）资产负债率：2001年=55÷128=43％

2002年=88÷198=44％

（5）权益乘数：2001年=1÷（1-43％）=1.752002年=1÷（1-44％）=1.79

（6）股东权益报酬率：2001年=24％×1.75=42％

2002年=21％×1.79=38％

分析：股东权益报酬率降低了4％。

主要因为资产周转率降低，从而使总资产利润率降低，而资产周转率的快慢受资产结构影响。另外，还应考虑各项资产的占用数额和周转速度。

销售净利率有所提高，提高收入和降低成本费用是有效途径。

权益乘数有所提高，与资产负债率提高有关，但杠杆的运用会加大财务风险。

总之，提高股东权益报酬率要依赖总资产利润率和权益乘数的共同提高。

某公司资料如下：现金和有价证券100（百万）；固定资产283.5（百万）；销售收入1000（百万）；净收益50（百万）；速动比率2；流动比率3；平均收账期40天；股本收益率12%。该公司有普通股、流动负债、长期债务，没有优先股。

要求：计算该公司的应收账款、流动负债、流动资产、总资产、总资产报酬率、普通股权益和长期债务。（一年按360天计算，计算结果保留两位小数）

解：（1）应收账款=1000÷（360÷40）=111.11（百万）

（2）∵速动比率=（100+111.11）÷流动负债=2∴流动负债=105.56

（百万）

（3）∵流动比率=（100+111.11+存货）÷105.56=3∴存货=105.57（百万）

（4）流动资产=100+111.11+105.57=316.68（百万）

（5）总资产=316.68+283.5=600.18（百万）

（6）总资产报酬率=50÷600.18=8.33%

（7）普通股=50÷12%=416.67（百万）

（8）长期债务=600.18-105.56-416.67=77.95（百万）

二、 简答题（每小题25分，共50分）1、影响资产结构的因素有哪些？

答：（1）企业经营状况的稳定性和成长性

企业的财务状况和信用等级

企业资产结构

企业投资者及管理当局的态度

行业特征及发展周期

经济环境的税务政策及货币政策

2.对财务报表分析依据的要求是什么？

答：（1）真实可靠，资料完整准确且依据国家统一会计制度；

相关可比，提供信息与报告使用者决策需要相关，便于不同企业或同一企业不同时点的比较；

全面完整，全面披露并且重视会计报表附注

编报及时，注重时效性

便于理解，清晰明了，为使用者说理解

形式规范，对外报告编订页数，有封面，装订成册，加盖公章，年度报告附审计报告。

对资产负债表进行质量分析需要遵循哪些基本原则？

解:(1)谨慎些原则。也是是说在阅读财务报表，使用财务报表进行决策时，保持应有的“怀疑”态度，应该清醒地认识到编制财务报表的企业管理当局是一个理性的经济人，其所追求

的是自身效用的最大化，因此企业管理当局有可能对其财务报表加以粉饰。

（2）动机分析原则。在遵循谨慎性原则的前提下，需要对企业管理当局编制财务报表时所处的环境以及管理当局所面临的压力进行分析，以确定管理当局是否具有粉饰财务报表的动机。

（3）重要性原则。重要性原则是一个重要的会计概念，它意味着只有那些影响财务报表使用者决策的错报、漏报才是重要的，并非所有的错报和漏报均是