金融市场参与者和金融市场交易对象课件.pptxVIP

;;;;;;;（三）风险性 风险来自两方面：一是信

用风险，二是市场风险。

（四）收益性 收益的大小取决于收益率

二、金融工具的种类

（一）股票 股票具有证券的基本属性，如收益性、流动性等，同时，作为一种投资入股并享有股东权益的凭证，股票有有自己的特殊性。主要表现在以下几个方面：

（1）股票是一种所有权凭证，是代表投入股份资本的证书。;（2）股票是没有偿还期限的永久性证券。

（3）股票的收益具有较大的不确定性。

2.股票的价值 股票的价值可分为面值、净值、清算价格、发行价格和市价五种。

3.股票的分类。

（1）按股东权益的差异，划分为普通股票和特殊股票两大类。特殊股票又有许多不同的类型，其中最重要的是优先股票。

（2）按股票票面上是否表明金额，划分为由面额股票和无面额股票两大类。

（3）按股票票面上是否记载股东姓名，划分为记名股票和无记名股票两类。无记名股票有三个部分组成：存根、主体、息票。;;;;;;;;;一、单项选择题(本大题共20小题，每小题1分，共20分)

在每小题列出的四个备选项中只有一个是符合题目要求的，请将其代码填写在题后的括号内。错选、多选或未选均无分。1．按照交割期限的不同，金融市场可分为（ ）

货币市场和资本市场B．现货市场和期货市场C．票据市场和证券市场D．发行市场和流通市场

2．每股股票所包含的股东权益是股票的（ ）

净值B．市价C．面值D．清算价格;3．企业参与货币市场活动的主要目的是（ ）

A．进行长期资金融通B．获取价差收入

C．调整流动性资产比重D．取得长期投资利润

4．在同业拆借市场上，最活跃、交易量最大的

参与者是（ ）A．商业银行B．证券公司C．保险公司D．基金

5．客户向经纪人支付一定的现款或股票作为保证金，差额部分由经纪人垫付的交易方式称为

（ ）

A．现货交易B．信用交易C．期货交易;6．国债柜台交易采用的交割方式是（ ）

A．T+3B．T+0C．T+2D．T+1

7．关于债券票面利率的确定依据，下列描述正

确的是（ ）

单利计息的票面利率低于复利计息的票面

利率

单利计息的票面利率低于贴现计息的票面

利率

当债券的期限较长时，票面利率较高D．当债券的信用级别较高时，票面利率较高

8．凡远期汇率高于即期汇率的，差额称做（ ）

升水B．贴水;9．金融期货交易者的不同类型中，为谋取现货与期货之间价差变动收益的是（ ）A．价差交易者

B．基差交易者C．头寸交易者D．日交易者

10．交易双方权利和义务不对称的是（）

金融互换B．金融期货C．金融远期D．金融期权

11．下列不属于衍生金融工具的是（）

期权B．利率互换C．股票D．远期合约;12．股利增长速度g可以表示为（ ）

利润留存率*销售利润率B．利润留存率*净资产收益率C．股利分配率*净资产收益率D．股利分配率*销售利润率

13．无风险利率包含（ ）

违约风险溢价B．流动性风险溢价C．通货膨胀风险溢价D．期?风险溢价

14．若证券市场的价格反映了所有公开发布的信息，包括历史信息，公司财务状况及其他可以用的公开信息，这种市场属于（）

强有效市场B．中度有效市场C．非有效市场D．弱有效市场;15．可以通过证券投资多样化分散的风险是（）

A．财务风险B．通胀风险C．利率风险D．系统风险

16．存放在美国境外银行的美元存款或从这些银行借入的美元贷款称做（）

A．外国债券B．欧洲货币C．亚洲美元D．欧洲美元

17．ROE指标是指（）A．净利润／平均总资产B．净利润／总销售收入C．销售收入／总资产D．净利润／平均股东权益;18．在高度自由化和国际化的金融管理体制和优惠的税收制度下，以自由兑换的货币为工具，由非居民参与进行的融资业务称为（ ）

货币互换B．同业拆放C．离岸金融D．远期合约

19．下列属于经济预测先行指标的是（）

收益率曲线的斜率B．工业产值

C．消费物价指数D．失业平均期限

20．与一般金融工具相比较，衍生金融工具最显著的特点是（ ）

A．流动性B．杠杆性C．低风险性;二、多项选择题(本大题共5小题，每小题2分，共10分)

在每小题列出的五个备选项中至少有两个是符合题目要求的，请将其代码填写在题后的括号内。错选、多选、少选或未选均无分。21．金融市场的信息中介包括（ ）

证券承销人

证券交易经纪人C．证券交易所D．征信公司E．投资咨询公司

22．我国《证券法》对股票发行的条件的规定，

下列描述正确的是（ ）

公开发行公司股本总额不少于人民币5000

万元

向社会公众发行的部分不少于公司拟发行

股本总额的25％，发行总股本超过4亿元的，;23．信用评级