会计准则执行中的问题和对策——商业银行信贷资产证券化会计处理.pdf

央行论坛 会计准则执行中的问题和对策 — — 商业iN-2信贷资产证券化会计处理 文 中国人民银行苏州市中心支行课题组 摘 要 信贷资产证券化因其增强资产流动性和分散投资风险等作用，越来越受到各家金融机构的青睐。我国于2005年 开始进行信贷资产证券化试点，目前仍处于起步和探索阶段 ，对于信贷资产证券化发展有重要影OP]I~9会计研究也同样处于 起步和探索阶段。本文主要通过分析国外信贷资产证券化的会计处理和我国信贷资产证券化会计处理的相关规定，分析总 结了信贷资产证券化会计处理在会计准则执行中的问题和对策 ，并以张家港农商行2015年第一期信贷资产证券化信托为例 ， 对其会计处理进行具体分析。 关缝词 会计准则 信贷资产证券化 会计处理 问题 对策 课题主持人：童琳 ；课题组成员：吴云菊、；麦潇、王振兴、陈娟 。 2们7年第5期．总282期月刊圈 一 ≥取玄计 研究，其会计处理方法主要可以 归类为三种 ，即风险和报酬分析 法 、金融合成分析法和后续涉入 法 。本文依照这三类会计处理方 法的发展顺序来进行依次阐述 。 (一 )风险和报酬分析法 及其评价 按照风险和报酬分析法 ，如 果发起人转让 了标的信贷资产上 的所有风险和报酬时 ，才能确认 为 “真实出售 ”，所募集资金作 为一项资产转让收入 ，并同时确 认相关损益 。反之 ，则该信贷资 按照金鼬合成分析法 ，信 在于 ，当金袖资产分^lJ成几个组 产证券化交易应被视为 “担保融 贷资产证券化后实现 “真实 出 成部分分别进行交易时，对保 留 资”处理 不能终止确认该信贷 售”，发起人新增的且与信贷资 控制 的部分进行继续确认 ，对放 资产 ，通过该信贷资产所募集的 产证券化交易有直接关系的资产 弃控制的部分进行终止确认 ，从 资金被确认为发起人的负债 。 和负债 ，应 以公允价值进行初始 而能够更加准确地反 映证券化资 风险与报酬分析法是将标的 计量 ，换言之 ，对 已经确认过的 产 。但是，金融合成分析法的主 信贷资产的风险和报酬是否全部 证券化资产 因发生转移性 的交易 要缺点在于不能反映证券化 资产 转移作为证券化资产是否完全出 所面limB9再确认或终止确认的处 转移方式的多样性和灵活性 。 售 的决定性判断。因此当标的信 理取决于发起人的出售意 图，也 贷资产的风险与报酬视为一个不 (三 )后续涉入法及其评价 就是说信贷资产证券化交易能否 可分割的整体时 ，风险与报酬分 作销售处理要看其控制权是否已 后续涉入法的做法是 ，不考 析法是有效的。但是 ，随着金融 由发起人转移给特殊 目的实体 。 虑其后续涉入的程度 ，只要发起 工程技术 的发展 ，基础金融工具 金融合成分析 法是 “控制 入对证券化资产 的全部或部分存 的各种风险可以被有效地分离出 观 ”的具体运用 ，其核心思想是 在后续涉入 ，则与后续涉入有关 来 ，风险和报酬往往只是被部分转 根据控制权