技术分析系列报告之一头肩形态的识别与有效性测算.pdf

量化投资专题 目录索引 一、 不同级别的趋势划分3 二、 头肩型形态定义4 五、 A 股头肩形态识别10 六、 附录12 图表索引 图1：上证综指趋势划分（u = 20%）：2005-01-04 ~ 2012-06-044 图2 ：上证综指趋势划分（u = 10%）：2005-01-04 ~ 2012-06-044 图3 ：头肩顶形态和头肩底形态的定义 （之一）5 图4 ：头肩顶形态和头肩底形态的定义（之二）6 图5 ：上证综指头肩形态搜索结果 （1990/12/19~2012/ , μ = 1%, 1.5%, … ,20% ） 7 图6 ：头肩形态目标价格8 图7 ：头肩形态的有效性测算9 图8 ：上证综指头肩形态之后的涨跌幅（控制路径中最大回撤不超过目标涨跌幅的1/2） 9 图9 ：A 股头肩形态月度分布 11 图10：上证综指头肩形态之后的涨跌幅（控制路径中最大回撤不超过目标涨跌幅的1/3） 12 图11：上证综指头肩形态之后的涨跌幅（控制路径中最大回撤不超过目标涨跌幅）. 13 表 1：上证综指头肩形态搜索结果 （ 1990/12/19~2012/ , μ = 1%, 1.5%, … ,20% ） 7 表 2 ：上证综指头肩形态有效性测试（控制路径中最大回撤不超过目标涨跌幅的1/2） 10 表3 ：A 股全体头肩形态有效性测试 11 表 4 ：上证综指头肩形态有效性测试（控制路径中最大回撤不超过目标涨跌幅的 1/3） 12 表5 ：上证综指头肩形态有效性测试（控制路径中最大回撤不超过目标涨跌幅） 13 识别风险，发现价值 2012-06-14 第2 页 量化投资专题 一、不同级别的趋势划分