加入WTO后中国保险业资源的战略重组.pdf

加入WTO后中国保险业 资源的战略重组             一、加入WTO后我国保险市场环境的变化         1.外资对民族保险业的冲击     《服务贸易总协定》及在其基础上达成的《金融服务协议》构成了WTO关于全球金融服务业开放的 基本框架。它规定各缔约方都享有市场准入、国民待遇（指除政府职能和极少的国家特许部分领域外 的内外资一视同仁）、透明度要求、最惠国待遇、发展中国家的特殊待遇和保护性条款等权利和义 务；允许外国资本在投资项目中比例超过50％。由此可见，加入WTO就意味着我国保险市场的环境将发 生根本的变化，在三五年内逐步同国际接轨。     加入WTO后，外资公司进入我国保险市场的数量将大幅增长， 竞争将更加激烈，对民族保险业的 冲击是不可避免的。目前，保监委对进入我国的外资公司的基本规定是开业在30年以上及资产总额在 50亿美元以上。在谨慎开放的原则下，实际进入我国保险市场的外资的实力（含资本和财务实力、技 术、人才、信息、经营决策能力、体制、创新能力）均大大地超过了民族保险业组织，他们是无险不 保（含巨灾保险、 ART—Alternative Risk Trans-fer、财务再保险）的金融航母。即使把我国最大 的中保产险和中保寿险相加，与排在世界财富500 强之后尚未进入我国保险市场的丘博相比较，也相 差很远。在再保险方面，中再保注册资本仅30亿元，1999年总资产为120亿元，保费收入121亿元，人 民币部分因无外汇基本自留，权益性资产／净保费的比例在1∶10到1∶5 之间（国外多在1∶1到6∶1 之间）。中再保1999年的保费收入排世界14位，而股东权益则根本排不上名次，中再保不光是竞争能 力差，其偿付能力也很低（中保也是这样），这是否是中国的保险监管无法按偿付能力监管的原因之 一？国际市场的实践已经证明，开放市场条件下常规业务的价格战会成为竞争的第一手段，个性化业 务或高风险业务的技术战（含价格战）和高质量多方位的服务战必将成为主基调，而这种背后的支撑 基础是我们极为缺乏的。         2.市场经济的深化对保险业的压力     市场经济的深化必然首先要求保险业有充分的偿付能力并真正按商业化机制运作，同时国企改 革、西部开发和社会老年化对商业保险的期望和压力是前所未有的，保险业偿付能力或保险产品的稳 定获利能力不强及创新能力的落后会在很大程度上影响商业保险作为社会保障的有效补充功能的发 挥。     市场经济的深化必然要求国家提供基础设施方面的服务（如政策性保险）和在推动社会进步方面 发挥先锋作用（如知识经济的新风险和新的巨灾风险、传统的巨灾风险如地震、洪水），也必然要求 保险业金融功能的发挥。同时市场经济必然导致的市场退出在市场不成熟时对社会的震动也均会对保 险业构成压力。         3.功能型产业政策的形成     保险产业政策既影响到一国保险业的发展、产业结构合理化和现代化的进程，也对保险业功能的 发挥及对保险制度安排的优化产生很大的影响，尤其对我国这样一个正处在建立和深化社会主义市场 经济体制且保险市场不尽完善及保险的功能受到抑制的国家。     产业政策的模式大体可以分为三种，即追赶型、差别型和功能型，产业政策模式的定位，在很大 程度上反映了该国的经济体制，体现出政府与市场的关系。从根本上讲，以“三个有利于”为标准， 实事求是，尊重保险业的发展规律和WTO的压力会导致国家效用的转化，市场经济中各投资主体、供给 主体和服务主体及需求主体的效用的变化及其博弈效果，这些是导致产业政策必然发生转变的根本原 因。WTO 的国民待遇使靠歧视性政策把其它资源转移到保险业尤其是国有保险公司是不现实的。产业 政策必然从单纯的追赶和差别化模式向更注意发挥比较优势、强化市场功能和提供信息的方向转变。 加入WTO后，差别化的产业政策只能在WTO 容许的限度内再以功能化的产业政策为主基调的前提下谨慎 地使用，完全依靠差别化的产业政策是不现实的，因为差别化产业政策在开放经济条件下所表现出的 “重商主义”与世界经济一体化和WTO 的要求格格不入。差别化产业政策的理论基础之一的规模经济 理论，一方面在保险业中没有明确的数据予以支持，另一方面规模经济的问题似应交由市场主体并辅 之以资本市场的发展和现代企业制度的建立去解决。至于追赶产业政策，则在很大程度上是政府代替 市场，欲速而不达。而功能型产业政策的根本特征即是提供相对稳定的信息导向，建立市场秩序，规 范交易制度，提高效率，调控市场等增强市场竞争力的功能，以提高产业的核心竞争力。             二、国家效用目标     1.金融安全