商业银行财务管理：美国大陆伊利诺银行.docx

美国大陆伊利诺银行 一、基本概况 1984年，美国大陆伊利诺银行拥有420亿美元资产，与花旗银行、大通哈曼顿银行一样，是货币中心银行，也是当时美国中西部最大、全美第八大银行，同时也是美国最大的商业贷款银行，有21000位股东，29处外国分行。该行的存款客户主要是大公司、货币市场互助基金和大额存户。 伊利诺伊州是实行“单一银行制”的州（即不允许银行在本州内设立分行），正是因为法律不允许设立分行，这使得银行的个人存款仅占总负债的 10%---12%，导致大陆银行是美国拥有最多资金联行的银行。大陆银行的大部分资金都是向其他银行拆借来的，或是通过控股公司发行商业票据，再转给大陆银行。该行300亿美元存款中，有90％以上是没有存款保险的外国人存款，以及远超过10万美元保障上限的存款（联邦存款保险公司不对超过10万美元的存款提供保险）。 二、流动性风险点 商业银行 HYPERLINK /view/969546.htm \t _blank 流动性风险包括 HYPERLINK /view/42564.htm \t _blank 资产流动性风险和 HYPERLINK /view/42570.htm \t _blank 负债流动性风险。 资产流动性风险是指资产到期不能如期足额收回，进而无法满足到期负债的偿还和新的合理贷款及其他 HYPERLINK /view/22199.htm \t _blank 融资需要，从而给 HYPERLINK /view/18754.htm \t _blank 商业银行带来损失的风险。 负债流动性风险是指商业银行过去筹集的 HYPERLINK /view/92610.htm \t _blank 资金特别是存款资金，由于内外因素的变化而发生不规则波动，对其产生冲击并引发相关损失的风险。 可以通过“ HYPERLINK /view/1918446.htm \t _blank 贷存比”和“ HYPERLINK /view/194490.htm \t _blank 流动性比例”两个指标监管流动性风险： 流动性风险点： （1）资金运用：1977-1981年，该行实行信贷扩张计划，确定了19.82%的贷款增长速度，同等规模的银行14.67%。在该计划下，信贷员有权发放大额贷款，而为了赢得顾客，贷款利率往往又低于其他竞争对手。（这样的计划为以后贷款资产的回收问题隐藏了危机） （2）负债来源：该行由于核心存款不足，因而大量借款，同期借入资金的年增长率高达22%。游资来源几乎是同等规模银行的2倍。（与其他的大银行不同，大陆伊利诺银行并没有稳定的核心存款来源。其贷款主要由出售短期可转让大额定期存单、吸收欧洲美元和工商企业及金融机构的隔夜存款来支持。） （3）贷存比：当时，该行贷款与存款的比率高达79%，同等银行为67%，全美银行平均为56%。而我国银监会规定的商业银行的存贷比应当不高于75%。 （4）1982年，该银行没有按时付息的贷款额(超过期90天还未付息的贷款)占总资产的4.6％，比其他大银行的该比率高一倍以上。 （5）到1983年，该银行的流动性状况进一步恶化，易变负债超过流动资产的数量约占总资产的53％。（体现流动性不足） （6）1984年5月8日，当市场上开始流传大陆伊利诺银行将要倒闭的消息时，其他银行拒绝购买该银行发行的定期存单，原有的存款人也拒绝延展到期的定期存单和欧洲美元。（产生信用危机，严重的流动性危机） 1983年的经营指标 单位：% 指标 伊利诺斯 同等规模银行 权益资本增长率 5.95 11.53 资本/总贷款 6.03 7.62 非正常资产/总资产 4.6 2.3 贷款损失/总贷款 1.24 1.21 贷款/存款 79 67 资金来源结构 资金来源 比例% 非生息账户 9.8 不可转让定期存款 15.5 可转让定期存单 8.8 回购协议借款 15.5 商业票据 1.3 国外机构存款 38.1 其他生息债务 11.0 总计 100% 三、危机产生过程 导火线---宝恩广场银行（Penn Square Bank） 危机前夕，大陆银行以较高的利率将借来的钱贷出去，四处放款。该行的放款对象中，有一家叫做宝恩广场银行（Penn Square Bank），其专门承放油气钻探贷款。迎合了在能源价格不断上涨背景下借款企业追逐利润的需要。（大陆银行持有宝恩广场银行发行的贷款债券面值就高达10亿美元。） 步入危机，随着石油价格的回落，借款企业出现了严重问题。特别是从俄克拉荷马城某银行购入的与能源有关的贷款出了问题，银行必须自行消化损失。 1982年，宝恩广场银行倒闭，大陆银行因此受到牵连，不再是其他银行愿意拆借的对象。另一方面，由于大陆银行追求较高的贷款利润，所以