西安达尔曼审计案例分析精选资料.ppt

西安达尔曼 1. 案件回顾 2. 造假手法 3. 失败原因 4. 影响及启示 * 案件回顾  1996年12月30日 西安尔曼有限公司以非正常手段成功上市 有“中华珠宝第一股”的美誉 2005年 中国股市14年来第一只真正退市而死去的股票 1996年开盘价 19元/股 1998年 47元 复权后 94元 此后一路下跌 2004年 1.72元 证监会开始立案查处 * 案件回顾 幕后操纵者的达尔曼公司董事长许宗林 于2001年、2002连续两年以身价6亿进入《福布斯中国内地百富榜》 达尔曼上市8年间，从股市套取的资金总数高达22亿元 * 案件回顾 2002 证监会发现达尔曼的会计政策不符合国家规定，发出了“限期整改”的警告 2002 许宗林行贿杨永明——西安市证券委员会主任事迹败露，贿赂事件正是发生在1996年达尔曼上市前夕 补提了高额坏账准备金和折旧费 2001年的净利润因此下降1/6以上 达尔曼公司和许宗林本人都未受到任何惩处 市场反应也很平淡 * 案件回顾 2003 达尔曼无法按期偿还工商银行的2000万元贷款 ——达尔曼丑闻曝光的导火线 2004 春节之后，许宗林举家逃亡加拿大 达尔曼董事会成员纷纷辞职 公司日常运营陷入一片混乱 2004 4月，西安西格玛会计师事务所宣布对达尔曼2003年年度报告“无法发表意见” 指出达尔曼存在严重违规担保及质押、在建工程和应收账款无法确认真实性等问题 * 案件回顾 2004 下半年，债务仅拖欠银行贷款就高达12.79亿公司当时现有固定资产价值估计不到2亿， 重组达尔曼已经是不现实的了。 2004 9月，达尔曼因为无法按期公布半年报告，被强制停牌两个月 11月，复牌之后仍然无法公布半年报告，被处以退市特别风险警示。 2005年1月，达尔曼成为中国股市第一只跌破一元的股票 3月下旬，中国证监会终于以“无法按期公布半年报告”为理由，对达尔曼实施退市处理 达尔曼成为中国股市十多年来第一只真正死亡的股票。 * 造假手法 业绩造假 骗取上市融资 达尔曼造假循环 编造项目 骗取银行贷款 再以项目之名转移资金 * 造假手法——交易造假 所有的采购、生产、销售基本上都是在一种虚拟的状态下进行的 组织有关部门和一些核心人员 根据“指标”按照生产、销售的各个环节 制作完全虚假的原料入库单、生产进度报表和销售合同等 相关销售发票、增值税发票的税款照章缴纳，上千万的税款一分不少交。据粗略测算，达尔曼上市几年来用于作假的成本，包括利息、税款等达数亿 交易 虚拟化 凭证 虚拟化 造假成本 高 交易造假 * 造假手法——交易造假  报表数据 生产车间数据 Pt900钻饰 钻石成品 钻石加工 仅第一季度的销量： 2302.45克拉 全年累计生产 926.322克拉 仅第一季度的销量：为6000枚 全年实际生产量 112枚 严重造假 2003年 数据 * 虚增在建工程 项目投入资金动辄几千万元 导致公司总资产中的“在建工程”款项长期居高不下 董事会几乎每一年都要提出新的固定资产投资项目 1999年，达尔曼“在建工程”价值高达30474.05万元，比当年固定资产净值高出一半 2000年，虽然许多工程已经宣布完工，但“在建工程”价值仍然高达29706.01万元，而且董事会还在准备第二次配股，进行新的固定资产投资。 * 骗取银行贷款 达尔曼公告表示，对于未到期的担保合同， 公司并没有经过正常的决策程序，也未履行信息披露义务。 2003年度存在质押事项涉及金额 人民币51843万元，共计存单52743万元 2003年度存在重大违规担保事项，通过银行为其子公司和其他企业进行了频繁的担保，涉及金额人民币35530万元，美元133.5万元 达尔曼自己高达5.28亿的存单不用 却要花高息去银行贷款 以此作为质押，为关联公司贷款 * 以项目之名转移资金 通过地下钱庄将资金“洗”往海外 达尔曼 关联公司 海外账户 利用深圳的几家公司关联，以设备采购等各种手段， 从达尔曼把资金汇到它们的帐户上 * 案件影响 在达尔曼事件中，损失最大的是天真的中国股民， 达尔曼从他们手中巧妙的骗走了18.13亿元，留下的只是一堆废纸。 损失第二大的是国有商业银行，9家银行损失高达12.79亿。 损失第三大的则是达尔曼的员工，包括数量庞大的农民工，其中某些人为了讨回拖欠的工资，流落西安街头长达几个月 * 案件失败原因分析 市场制度不完善 达尔曼内部治理结构有问题 会计师制度有缺陷 达尔曼退市 * 案件失败原因分析 未能揭示4.27亿元大额定期存单质押情况 未能识别1.06亿 虚假钻石毛坯 理由是“单位定期存单只能为质押贷款的