债券收益率曲线日评20180420-中证指数.DOC

中证债券估值与指数日报 2018年04月20日 市场动态 经济动态：股市方面，上证综指收跌1.47%报3071.54点，深成指跌1.79%报10408.91点，创业板指跌2.06%报1782.81点，沪深300指数跌1.34%报3760.85点。 资金面状况：央行当日开展中央国库现金管理商业银行定期存款操作800亿元，期限3个月，收益率4.50%，无逆回购操作。当日无逆回购到期，公开市场净投放800亿元。银行间市场资金价格继续上行，隔夜回购加权利率上行2BP至2.84%，7天回购加权利率上行4BP至3.04%。交易所市场隔夜回购全日加权利率6.33%。 债券市场成交概况：交易所债券成交规模下滑，总成交金额减少97亿元至212亿元，公司债成交规模减少54亿元。 中证债券估值变动 中证债券收益率曲线变动：当日债市收益率小幅波动。利率品种，国债收益率涨跌互现，10年期收益率上行2BP至3.53%。政策性金融债收益率下行居多，10年国开下行1BP至4.36%。信用品种，中短票据和企业债收益率涨跌不一。交易所公司债AA及以上中高等级收益率整体小幅下行不超过3BP，AA-及以下低等级收益率小幅上行。 中证债券估值变动：当日中证债券全市场估值净价均值较前日下跌0.03元。品种上，国债品种净价均值与前日持平，其余品种基本下跌0.01-0.04元。期限上，1年以内，1-3年、3-5年、5-7年和超过7年品种估值净价均值分别变动-0.03元、-0.03元、-0.03元、-0.04元和0.03元。 信用事件及估值调整 今日无风险事件所造成的估值调整。 中证债券指数表现 当日中证债券指数多数上涨。中证全债指数上涨0.020%，到期收益率4.277%，修正久期4.49。当日涨幅居前的三条指数是中证10债指数、长期国债指数和10年国债指数，分别上涨0.113%、0.111%和0.096%。 免责声明 中证指数有限公司对本报告信息的准确性和完整性不作任何保证。本报告及其所含任何信息均不构成任何证券、金融产品或其他投资工具或任何交易策略的依据或建议。对任何因直接或间接使用本报告或其所含任何信息而造成的损失，我公司不承担任何法律责任。本报告版权归中证指数有限公司所有，未经书面许可任何机构和个人不得以任何形式翻版、复制、刊登。 1