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新版的金融法苑 2008 年第 2 期 N 金ORT融HER与N E保CON险OMY AND TRADE 收稿日期: 2007- 11- 28 作者简介: 吴燕( 1981- ) , 女, 江苏盐城人, 助教, 从事国际贸易、国际金融研究。 文摘编号: 1005- 913X( 2008) 02- 0084- CA 摘要: 网络银行的各种风险中, 信息不对称带来了逆向选择 和道德风险。逆向选择既包括网络银行在判断客户风险水 平时所处的不利地位, 又包括客户在判别网络银行服务质 量时的不利选择。道德风险主要是指网络客户对银行的信 用风险。网络银行应该建立和完善网络银行的法律法规, 建 立网络银行的信息披露机制, 树立网络银行形象, 增加客户 信任感, 以降低信息不对称的负面影响。 关键词: 网络银行; 不对称信息; 逆向选择; 道德风险 中图分类号: F830.2 文献标识码: A 文章编号: 1005- 913X( 2008) 02- 0084- 02 浅析网络银行中的信息不对称问题 吴 燕 ( 南京理工大学 泰州科技学院, 江苏 泰州 225300) 我国加入 WTO 后, 中资银行和外资银行的竞争 日益激烈, 其中一个很重要的竞争领域就是网络银 行。利用网络, 外资银行可以克服网点少等劣势并利 用其比较成熟的网络管理技术与中资银行展开竞争。 在这样的市场环境下, 我国的网络银行应该更加重视 网上客户的开发, 加强对网络银行的研究。网络银行 的兴起在给人们带来了诸多的便利的同时, 也带来了 不同于传统银行的新风险。目前对网络银行的各种风 险的研究的文章比较多, 但缺乏对网络银行中的不对 称信息问题的具体分析。本文正是基于此而重点阐述 网络银行众多风险中的由信息不对称引起的风险以 及降低该风险的一些措施。 一、信息不对称的引入 信息不对称是指交易的一方拥有某一信息, 而交 易的另一方不拥有相应的信息, 或者说是交易的一方 对另一方不充分了解, 因而影响其做出准确决策。事 实上, 信息不对称就是交易双方所拥有的信息量不 等, 一方具有信息优势, 另一方具有信息劣势。例如, 在商品市场上, 卖主通常对自己的商品十分熟悉, 而 买主所获得的信息只是从卖主那里获得或者只是自 己的主观感受, 显然卖主是信息优势的一方, 而买主 是信息劣势的一方。 这种交易双方的信息不对称的性质导致了两种 结果: 一是交易发生前的逆向选择。这是一类隐蔽的 信息的问题, 是交易者拥有私人信息。二是交易发生 后的道德风险。这是一类隐蔽的行动的问题, 即在交 易发生后参与者采取的对自己有利的秘密行动而不 使另一方知道。例如, 在企业发行债券后, 股东募集到 所需资金正准备投资到事先商定好的项目中, 但此时 股东发现了有更高收益的投资机会, 于是他们背着债 权人将资金投入到高风险的项目中。而该风险由债权 人承担, 这时债权人就面临着股东的道德风险问题。 二、信息不对称在网络银行中的体现 目前, 我国各国有商业银行、各股份制商业银行 及部分城市商业银行均已开办网上银行业务, 同时网 络银行业务量也在大幅增加, 主要表现在客户数和交 易金额两个方面。中国银监会数据显示, 截至 2006 年 底, 我国主要商业银行( 国有及股份制) 网上银行用户 数量为 7494.5 万户, 比 2005 年增加约 2105.4 万户, 增 长幅度达到 39%; 网上银行交易金额达 95 万亿元, 比 2005 年增长 80.79%; 网上银行交易笔数 11.5 亿笔, 比 上年增长 161%。除了数量上的增加, 网络银行的业务 种类和服务品种也迅速增多。现在不仅是国内银行, 外资银行也进入网络银行领域, 花旗银行、渣打银行 等已获准在我国内地开办网络银行业务。可见网络银 行将成为国内银行和外资银行的重要战场, 因此我国 国内银行应该利用自身优势大力发展网络银行。 面对如此有发展潜力的网络银行, 人们自然会关 注到它所带来的风险。传统银行所具有的信用风险、 流动性风险、利率风险和市场风险在网络银行中仍然 存在。由于网络银行的特殊性, 它还存在一些由于其 自身特性所带来的新风险, 包括网络安全性风险、操 作性风险、市场信号风险、法律风险等。本部分主要讨 论网络银行诸风险中的市场信号风险, 即由于信息不 对称所带来的逆向选择和道德风险引发的业务风险。 ( 一) 逆向选择 逆向选择是发生在交易前, 在网络银行上主要表 现为两方面。一方面是由于银行无法在网上鉴别客户 的风险水平而处于不利的选择地位。通常由于网络银 84BEIFANGJINGMAO 2008 年第 2 期 经北方 贸 参考文献: [责任编辑: 文筠] [1] 谢康, 肖静华.网络银行[M].长春: 长春出版社,2000. [2]