基金经营机构 参与内地与香港股票市场交易互联互通指引.PDF

证券基金经营机构 参与内地与香港股票市场交易互联互通指引 第一条 为规范证券公司、公开募集证券投资基金的基金管 理人（以下统称证券基金经营机构）开展内地与香港股票市场交 易互联互通机制下港股通相关业务有关事项，防范运营风险，保 护投资者合法权益，根据《证券法》、《证券投资基金法》、《证券 公司监督管理条例》、《内地与香港股票市场交易互联互通机制若 干规定》（证监会令第128 号）、《公开募集证券投资基金运作管 理办法》（证监会令第104 号）等法律法规，制定本指引。 第二条 证券基金经营机构开展内地与香港股票市场交易 互联互通机制下港股通相关业务，适用本指引的规定。本指引未 作特别规定的，适用法律法规和中国证监会的其他监管规定。 第三条 证券基金经营机构开展港股通相关业务，不需具备 跨境业务资格，但应当按照业务性质取得相应的证券、基金业务 资格，同时遵守相关业务的监管要求与自律规则。 第四条 证券基金经营机构开展港股通相关业务，应当建立 — 1 — 健全内部管理制度和业务流程，强化内部控制，完善风险管理， 做好制度、流程、人员、系统等方面准备工作。 第五条 证券公司接受投资者委托提供港股通交易服务，应 当遵守以下要求： （一）按照规定履行投资者教育义务，采取模拟交易、专人 讲解、填写问卷、播放音视频资料等多种形式，确保拟参与港股 通交易的个人投资者充分理解内地与香港地区在信息披露、交 易、结算等制度和监管规则等方面的差异； （二）按照规定开展投资者风险揭示，紧密围绕内地与香港 股票市场交易互联互通机制特点，向投资者揭示港股通机制额度 控制、交易日差异、无涨跌幅限制、标的股票长期停复牌、频繁 供股合股、直接退市等带来的特有风险，以及不同买卖盘传递通 道下港股通在交易、结算、汇率方面的差异等，做到语言通俗易 懂、形式醒目突出、内容准确明晰； （三）稳妥有序开通投资者交易权限，合理设计内部考核指 标，确保具有明确意愿、资产规模符合要求、投资经验丰富、对 香港证券市场有充分认识的客户参与港股通交易，不得片面追求 开户数量与客户规模； （四）提示投资者存在两条买卖盘传递通道的，在下达委托 指令时应当由其明确选定买卖盘传递通道，未经投资者明示同意 — 2 — 证券公司不得擅自为投资者选定； （五）按照平等、自愿、公平、诚实信用的原则收取交易佣 金，佣金标准应当与客户协商确定，但不得低于服务成本；不得 以任何形式开展不正当竞争，不得虚假宣传、误导投资者； （六）保障技术系统符合要求，技术系统应当具备信息提示 和信息推送功能，在客户端显示不同买卖盘传递通道下当日剩余 可用额度、交易日期提示、订单错误信息提示等信息；具备可用 T 资金金额、可取资金余额控制功能，投资者 日卖出香港股票的 资金在T＋2 日境内交易时可以使用，但香港市场延迟交收导致 客户资金不能按时交收等特殊情形除外；具备监控异常交易、排 除标的范围外香港股票买入等功能； （七）完善纠纷处理和应急机制，加强投资者服务，保持投 诉渠道畅通，妥善处理客户投诉； （八）持续加强从业人员培训，确保参与港股通相关业务的 营销、开户、投教、客服等从业人员熟练掌握相关业务知识，及 时、准确解答投资者咨询。 第六条 证券公司向参与港股通的投资者提供涉及香港股 票的投资咨询服务，应当执行中国证监会证券投资咨询业务有关 规定。证券公司在香港地区向参与内地与香港股票市场交易互联 A 互通机制的投资者提供涉及 股的投资咨询服务，应当向香港 — 3 — 证券监管机构申请相关业务牌照。 香港持牌机构以其具有中国证监会证券投资咨询业务资格 的内地关联机构（合资证券公司、合资证券投资咨询机构、母公 司等）的名义，向内地投资者发布涉及香港股票的研究报告，应 当由内地注册证券分析师在相关研究报告上署名。