WillBrazilGoDigital巴西的数字金融变革.PDF

Will Brazil Go Digital? 巴西的数字金融变革 Stanislaw Zmitrowicz 原文地址：/blog/will-brazil-go-digital 作者 Stanislaw Zmitrowicz，一直与巴西中央银行的监管部门合作。作为CGAP 消费者保 护项目的一位咨询，他带领着监管研究团队，支持CGAP 开展工作，帮助政策制定者采 用行为学研究，从消费者的视角去制定消费者保护的规章制度。他曾经在巴西中央银行 工作了15 年。 尽管巴西拥有2000 多家金融机构，但是金融系统还是过度集中。2014 年12 月的统计 数据显示，78%的存款集中在5 家金融巨头之中，这5 家机构，每家的客户人数超过1500 万人，它们控制着全国87% 的分行，93% 的代理网络和81%的支付交易。 高度的集中造成其他竞争者很难进入市场，特别是小型金融机构。但是互联网金融和数 字支付已经在巴西存在了很多年。巴西是继美国和欧元区之后，世界上第三大非现金交 易市场。 2016 年3 月，巴西国家货币委员会批准了4480 号决议，允许金融机构使用电子资料开 户。从此开户不再需要实物身份证明，或者地址证明，但是如果需要查验客户的信息真 伪，这份决议也给出了替代方法。 以前只活跃在利基市场的中小型银行，将这份新的规范看成一次机遇。目前，已经有4 家银行发行了完整的数字账户，客户可以通过网络或手机应用远程开户，无需前往银行 柜台。 机构 发行日期 消费者画像 目标 12 月内覆盖10 万客户 每月收入为4000 里尔 2016 3 Original 年 月 1180 （ 美元） 5 年内覆盖200 万客户 2016 4 Intermedium 年 月 未公开 未公开 2016 7 12 10 Neon 年 月 未公开 月内覆盖 万客户 3 5 650 190 亿美元） 可以投资的金额超过 到 年内达到 亿里尔（ 2016 9 BTG Pactual 年 月 50,000 (14,670 ) 里尔 美元 的投资组合 各家机构的收费差别很大。Original 的月度费用为24.90 里尔(8 美元)起，规定一定次数 的取款和交易。Neon 对一定次数的交易施行免费。 而Intermedium 提供无限次免费的交易，包括存款和取款，银行间交易和支付等。 在监管政策发生变动之前，这四家银行事实上就已经开始营业（所以不需要补充申请执 照），它们也已经接入了巴西既有的互通支付基础系统，在这些基础之上，它们才能飞 跃到新的商业模型。 这些数字银行所面临的挑战，超出了安全层面。Intermedium 的客服队伍需要增强个人 能力，使用聊天机器人来应对逐渐增长的数字消费者。 这种远程开通的数字账户是否对普惠金融具有实际意义？是否能够增加机构的金融市 场竞争力？回答这个问题为时尚早。鉴于巴西的智能手机拥有量是1 亿6800 万，数字 账户蓄势待发。但是，与传统银行业务相比，目前数字交易所占份额还较小，机构还需 评估长期是否能够实现可持续发展。尽管这样，这些更廉价，操作简便的互通性账户为 消费者提供了新的价值主张。