缠论 关于股市操作级别和节奏.doc

关于操作级别和节奏 最近看到一些新老同学缠在级别中，现在我将关于操作级别和节奏的内容做了一些整理，尽量做成一个能文字表述出来的机械化系统，希望对各位的实盘能有些帮助。t+1效率最高的操作级别：有时间看盘的情况下，t+1情况下效率最高是做一分走势类型的买点，主要包括一分盘背和一分趋势买点。分型辅助判断方法：30分顶分型完全确立后去寻找上述一分走势类型的买点。30分顶分型确立后分两种情况，一是不延伸成30分一笔的中继顶分，一是延伸成30分一笔，前者基本上是一个一分盘背买点，后者基本上有一分盘背买点和一分趋势买点，后者中的一分盘背买点是力度最弱的，只是下跌过渡的小反弹买点，买入后发现力度呈弱就及早卖出。更具体的买点像小转大买点，三卖后的扩展盘背买点等就不细说了。而这些买点所对应的大级别的一二三买和大级别中枢的震荡买点是与力度和选股相关的问题，也不细说了。注意分型作为买卖点的辅助一定要区分级别，像30分型是辅助判断1分走势买点，买点要到一分走势类型中去找，而不是用30分型找。比如你试图用日分型去定位买点的话，那就应该对应月线以上级别的操作。辅助用分型，买卖点要用走势类型。分型辅助判断的信号过滤方法：为过滤一些中继信号（比如一个顶分后紧接的一根ｋ线就破坏这个顶分的情况），须将30分顶分型完全确立的条件进一步严格化，这里给出一个方法，即要求同时成立三个条件：1、最近有一个完整的向上30分笔；2、30分顶分型按定义完全成立；3、30分顶分型成立后至少有一根独立的调整k线。这种过滤是为确保买入点的级别是一分走势类型的。不是说一个顶分后紧接的一根ｋ线就破坏这个顶分过程中的买点不能做，而是这种买点很可能不是一分走势类型的买点，比如一个一分线段回到原一分中枢产生中枢扩展后又一个一分线段新高。类似这种情况应该在卖点的系统中解决，而与上述的原则性买点无关。下面提到的日和周顶分型信号过滤处理方法一样。交易节奏：在A股是平均约四个交易日一次波段买入机会，随牛熊会有变化。一般的情况下一个波段低点位置买入的保守涨幅为3个点，最弱的情况下考虑t+1在尾盘介入也有1个点以上，当然和个股强度有关。这种节奏在08年也适合，只是买入后发展为一分趋势的卖点的概率小很多，等待买入的时间也久一些。买点的原则性：上述级别的买点必须严格按操作规则介入，即买点只发生在30分顶分形成后的调整中，其它任何时候都不是合适的买点，像买入后不断出现一分中枢三买一直上涨的，那是卖点操作的问题，不是原则性买点的问题。上述原则性的买点才能确保在t+1情况下的安全边际。有人说如果涨了几个点就卖出，之后出一分三买踏空怎么办。那是操作经验和精度的问题，不是原则性问题。况且上面的操作框架和节奏能确保你即使卖早了，也很快就有一个新的波段机会。卖点的操作：在上述的框架和节奏下，卖点可以有多种选择。操作精度高的可以在原则性买点区域进入后一路操作（包括根据个股启动节奏不同换股和日内t）到一分向上走势类型的结束。最懒的甚至有保守的几个点固定涨幅或第二天涨一些就卖出休息，等下一次波段机会。有一种偏保守的机械做法是，买入后第一个反抽的力度不能明显向上突破或脱离最近一个一分中枢的就卖出，如果力度较大向上突破或脱离一分中枢，就在小回调后无力新高卖出，上述两种卖出后无论后面是否出现一分二买或三买都休息等待下次机会。又比如一种做法，有时间天天可以操作保持一种手感，但是根据上述的操作框架和节奏配置不同的仓位，原则性买点区域最多可以全仓，非原则性买点就小仓玩一玩。原则性买点因为有上面的分类，可以根据盘背和趋势背定不同仓位，趋势背仓位重些，盘背要根据前段大级别上涨的力度进行区分，判断可能是中继30分型的盘背可以重仓，可能延伸成笔的盘背就轻仓。看盘或选股较合适的级别画面：日线图看整体走势结构，30分图看中枢结构，分时图找精确买点。个股在较大的买点区域或当前的较大结构良好时，根据大盘的原则性买点介入个股，能较大地保证安全性和力度。横向来说，在大盘的原则性买点区域介入时，个股普通上涨的比例最大。操作级别的放大方法（适合上班族）：把上面的30分型辅助换成日分型辅助，买点的级别比较特别一点，套用常用软件的级别，约相当于用15分笔作为中枢构件构成的走势类型，就是日顶分型成型后去寻找相当于向下的15分笔走势类型的买点。保守涨幅和操作节奏有兴趣可以自己统计下。把上面的30分型辅助换成周分型辅助，1600上面只有约在1900和2200左右的两次原则性买入操作，具体对应的操作级别和保守涨幅都可以根据上证历史数据去统计一下。上面的级别放大方法应该能对只会１Ｆ操作的同学有帮助。总结：级别与操作精度成反比，与出错后所承担的时间空间成正比。小级别操作反而比不上大级别操作是个人操作水平的问题，不是级别本身的问题。考虑t+1和目前交易成本的