三板简介解读.ppt

新三板市场简介 ◇直接融资： 通过在全国中小企业股份转让系统（新三板）定向发行股票，增资扩股，实现融资。 ◇间接融资： 通过挂牌新三板后信用增值效应，实现债权、股权等方式的融资。 数据： 自2014年1月24日，新三板扩容至全国，已新增挂牌企业460多家，发布定增预案的的近百家，预计募资超80亿，已实施的定增融资额近49亿。 一、企业为什么需要在新三板挂牌 二、新三板挂牌条件 四、新三板挂牌的费用—1、中介结构费用 新三板挂牌的费用—2、企业规范成本 新三板挂牌的费用—3、挂牌后的费用 五、主要地区新三板挂牌的优惠政策1、北京中关村园区 2、上海张江高科技园区 3、武汉东湖高新区 4、其他地区 第三部分 新三板的挂牌条件、流程、费 用 《全国股份转让系统业务规则（试行）》 2.1 股份有限公司申请股票在全国股份转让系统挂牌，不受股东所有制性质的限制，不限于高新技术企业，应当符合下列条件： （一）依法设立且存续满两年。有限责任公司按原账面净资产值折股整体变更为股份有限公司的，存续时间可以从有限责任公司成立之日起计算； （二）业务明确，具有持续经营能力； （三）公司治理机制健全，合法规范经营； （四）股权明晰，股票发行和转让行为合法合规； （五）主办券商推荐并持续督导； （六）全国股份转让系统公司要求的其他条件。 补缴税款 补缴社保、 资产瑕疵置换等 财务规范成本 * 模板来自于 * 第四部分 新三板挂牌过程中可能涉及的法律问题 目 录 第一部分 新三板市场概况 第二部分 新三板的功能 第三部分 新三板挂牌的条件、流程及费用 第一部分 新三板市场概况 PPT模板下载：/moban/ 行业PPT模板：/hangye/ 节日PPT模板：/jieri/ PPT素材下载：/sucai/ PPT背景图片：/beijing/ PPT图表下载：/tubiao/ 优秀PPT下载：/xiazai/ PPT教程： /powerpoint/ Word教程： /word/ Excel教程：/excel/ 资料下载：/ziliao/ PPT课件下载：/kejian/ 范文下载：/fanwen/ 试卷下载：/shiti/ 教案下载：/jiaoan/ 第一部分 新三板市场概况 一 二 三 四 新三板基本概念 1.1 1.2 二 三 新三板基本概念 新三板二级市场现状 1.3 1.1 1.2 新三板基本概念 1.1 新三板基本概念 1.1 1.2 新三板基本概念 1.1 新三板挂牌企业情况 1.4 1.2 新三板发展历程 新三板基本概念 1.1 1.1 新三板基本概念 （新三板） 1.1 新三板基本概念 1.1 新三板基本概念 1.1 新三板基本概念 上述数据均截止2014年7月14日 1442家 721家 845家（不含已转板的9家） 382家 1.1 新三板基本概念——资本市场现状 1.1 新三板基本概念——新三板未来发展趋势 处于成长期的中小企业，研发成本投入大，扩大生产投入大，资金严重短缺，融资难，影响经济发展。 ◇私募股权融资退出渠道不畅通，对私募投资者吸引力不强，议价能力较弱。 ◇小企业抵押物较少，较难获得银行贷款。贷款利率较高，贷款成本大。 ◇多层次资本市场建设的需要：主板市场及创业板市场上市条件高、服务对象有限。 ◇推动自主创新、促进经济转型的需要：服务中小微特别是自主创新企业。 根本诱因 间接诱因 政策诱因 1.2 新三板设立的背景 截至2014年7月14日，共计845家企业挂牌新三板。另有9家原挂牌企业转至中小板或创业板。 1.3新三板二级市场现状 1.3新三板二级市场现状 1.3新三板二级市场现状 1.4新三板挂牌企业情况——股本结构 新三板挂牌企业注册资本相对较小，平均注册资本为3484.3888万元。注册资本最低的为优网科技、普康迪、元工国际、巨灵信息等（500万），最高的是湘财证券股份有限公司（319725.5878万元）。 挂牌公司主要行业分布情况（证监会分类，截至2014.04.13） 1.4新三板挂牌企业情况——行业分布 第二部分 新三板的功能 功能三 功能四 功能一 融资功能 功能二 功能七 功能八 功能五 Add Your Text 功能六 股份流通功能 股权激励功能 并购重组功能 规范治理功能 宣传推广功能 转板上